تحلیل روزانه
63بازدید
تحلیل روند یورو/دلار آمریکا در سایه تحولات اقتصادی و تجاری
1403/11/16
یورو/دلار آمریکا (EUR/USD) به شرط حفظ و عدم ثبت هیچ گونه کلوز کندل تایم چهار ساعته بالای بازه مقاومتی مهم در محدوده 1.0410-1.0372، می‌تواند تا حمایت سطح پایینی چنگال در محدوده 1.0030 کاهش قیمت داشته باشد.

در آغاز معاملات روز سه‌شنبه، نرخ یورو/دلار آمریکا با اندکی افزایش همراه شد، اما همچنان تحت تأثیر فشارهای اقتصادی و نگرانی‌های ناشی از تعرفه‌های تجاری ایالات متحده قرار دارد. افزایش جزئی یورو عمدتاً به دلیل رشد شاخص‌های اقتصادی در منطقه یورو و چشم‌انداز مثبت برخی شرکت‌های اروپایی بوده است.

 

تحولات تعرفه‌ای و تأثیر آن بر یورو/دلار

روند کلی بازار همچنان به تحولات تجاری ایالات متحده وابسته است. در حالی که دونالد ترامپ، رئیس‌جمهور آمریکا، تأیید کرده که تعرفه‌هایی را بر کالاهای اتحادیه اروپا اعمال خواهد کرد، این تصمیم می‌تواند بر نرخ یورو فشار نزولی وارد کند. از سوی دیگر، تعلیق تعرفه‌ها بر کالاهای مکزیک و کانادا، امیدها برای یک توافق احتمالی بین اتحادیه اروپا و آمریکا را زنده نگه داشته است، که این مسئله می‌تواند تا حدی از افت بیشتر یورو جلوگیری کند.

 

دانیل کرال، تحلیلگر اقتصادی در آکسفورد اکونومیکس، در مورد فشارهای تجاری اروپا اظهار داشت:

"مازاد تجاری فزاینده اتحادیه اروپا با آمریکا در حال جبران کسری تجاری آن با چین بوده است، اما این وضعیت ممکن است تغییر کند. صنایع اروپایی اکنون بین یک چین با ظرفیت مازاد و سیاست‌های حمایتی ایالات متحده گیر افتاده‌اند."

این چالش‌ها می‌تواند باعث تضعیف یورو در برابر دلار آمریکا شود، زیرا سرمایه‌گذاران به سمت دارایی‌های امن مانند دلار حرکت خواهند کرد.

 

واکنش بازارهای آمریکا و شاخص‌های اقتصادی

علاوه بر مسائل تعرفه‌ای، داده‌های قوی شاخص مدیران خرید (PMI) تولیدی ایالات متحده نیز بر ارزش دلار تأثیر گذاشت. شاخص مدیران خرید ISM از ۴۹.۳ در دسامبر به ۵۰.۹ در ژانویه افزایش یافت و شاخص اشتغال بخش تولید نیز از ۴۵.۳ به ۵۰.۳ رسید. این آمارها موجب تقویت انتظارات برای سیاست‌های پولی انقباضی‌تر از سوی فدرال رزرو شد، که در نتیجه باعث افزایش ارزش دلار و کاهش یورو شد.

 

چشم‌انداز بازار کار آمریکا و تأثیر آن بر یورو

تمرکز سرمایه‌گذاران در ادامه هفته بر انتشار گزارش فرصت‌های شغلی (JOLTS) و سایر داده‌های بازار کار آمریکا خواهد بود. پیش‌بینی‌ها نشان می‌دهد که تعداد فرصت‌های شغلی از ۸.۰۹۸ میلیون در نوامبر به ۷.۸۸۰ میلیون در دسامبر کاهش یابد.

کاهش بیشتر از حد انتظار در این شاخص می‌تواند به کاهش رشد دستمزدها و فشارهای تورمی منجر شود، که این امر ممکن است فدرال رزرو را به سمت سیاست‌های پولی انبساطی‌تر سوق داده و در نتیجه، باعث افزایش تقاضا برای یورو شود.

در مقابل، افزایش غیرمنتظره این شاخص ممکن است انتظارات برای کاهش نرخ بهره را به تعویق بیندازد و به تقویت دلار در برابر یورو منجر شود.

 

چشم‌انداز کوتاه‌مدت یورو/دلار آمریکا

روند نرخ برابری یورو/دلار آمریکا در روزهای آینده به ترکیبی از عوامل اقتصادی و سیاسی وابسته خواهد بود:

اگر داده‌های اقتصادی آمریکا ضعیف‌تر از حد انتظار باشند و فدرال رزرو سیگنال‌های کاهشی برای نرخ بهره ارسال کند، یورو ممکن است به سمت سطوح بالاتر حرکت کند.

در مقابل، در صورت تداوم سیاست‌های انقباضی فدرال رزرو و افزایش تنش‌های تجاری بین آمریکا و اتحادیه اروپا، فشار نزولی بر یورو ادامه خواهد داشت.

علاوه بر این، تحولات مربوط به تعرفه‌های تجاری می‌تواند نقشی کلیدی در تعیین جهت‌گیری بازار داشته باشد. هرگونه توافق تجاری میان اروپا و آمریکا می‌تواند به بهبود چشم‌انداز اقتصادی اتحادیه اروپا کمک کند و به رشد یورو منجر شود. در غیر این صورت، تشدید تنش‌های تجاری و اعمال تعرفه‌های جدید، احتمال کاهش نرخ یورو در برابر دلار را تقویت خواهد کرد.

تحلیل تکنیکال یورو/دلار آمریکا (EUR/USD)
با بررسی روند در تایم فریم چهار ساعته، یورو/دلار آمریکا (EUR/USD) در یک کانال نزولی که توسط چنگال اندروز رسم شده است، در حال نوسان است و اکنون با توجه به تلاقی میانگین های ساده حرکتی 200 و 55، مبنی بر ارسال یک سیگنال نزولی به بازار، احتمال کاهش قیمت وجود دارد.

به طور کلی، این سناریو تقویت میشود که یورو/دلار آمریکا (EUR/USD) به شرط حفظ و عدم ثبت هیچ گونه کلوز کندل تایم چهار ساعته بالای بازه مقاومتی مهم در محدوده 1.0410-1.0372، می‌تواند تا حمایت سطح پایینی چنگال در محدوده 1.0030 کاهش قیمت داشته باشد.
 

نمودار یورو/دلار آمریکا (EUR/USD) در تایم فریم چهار ساعته

 

نمودار یورو/دلار آمریکا (EUR/USD) در تایم فریم چهار ساعته

بیانیه افشای ریسک:

از آن‌جایی‌که بازار‌های مالی تحت فشار عوامل بسیاری قرار دارند و هر عاملی می‌تواند در آن نوسان ایجاد کند، تحلیل‌های ارائه شده صرفاً به جهت اطلاع‌رسانی از فضای عمومی بازار ارائه می‌شوند و هیچگونه پیشنهادی برای خرید یا فروش نیستند. پس حتما با استراتژی معاملاتی خود در این بازار معامله کنید.