سقوط چشمگیر آتی شاخص‌های سهامی آمریکا
روز پنجشنبه، پس از اعلام تعرفه‌های گسترده از سوی دونالد ترامپ، معاملات آتی شاخص‌های سهامی آمریکا با افت سنگینی مواجه شد. این تعرفه‌ها که از ۱۰ درصد آغاز می‌شوند و برای برخی کشورها حتی بالاتر خواهند بود، احتمال تشدید جنگ تجاری جهانی را افزایش داده و نگرانی‌ها درباره‌ی آسیب به اقتصاد آمریکا را که از قبل نشانه‌هایی از ضعف نشان داده بود، تشدید کرده است.
آتی شاخص داوجونز بیش از ۱,۰۶۴ واحد (۲.۵ درصد) سقوط کرد. S&P 500 با افت ۳.۱ درصد و نزدک ۱۰۰ با کاهش ۳.۴ درصد همراه شدند.
سقوط سهام شرکت‌های چندملیتی و خرده‌فروشان
شرکت‌های چندملیتی و فروشندگان کالاهای وارداتی بیشترین ضربه را متحمل شدند. در معاملات پیش از بازار:
نایکی ۹ درصد و اپل ۷ درصد کاهش داشتند.
شرکت‌های وابسته به واردات، از جمله Five Below با افت ۱۱ درصد، Dollar Tree با کاهش ۱۰.۷ درصد و Gap با افت ۹ درصد در زمره‌ی بزرگ‌ترین بازندگان بودند.
سهام تکنولوژی نیز تحت تأثیر فضای ریسک‌گریزی، روند نزولی داشت. انویدیا ۳.۵ درصد و تسلا ۴.۱ درصد افت کردند.
جزئیات تعرفه‌های جدید و واکنش بازارها
کاخ سفید اعلام کرد که تعرفه پایه ۱۰ درصد بر تمام واردات از ۵ آوریل اجرایی خواهد شد. علاوه بر این، تعرفه‌های بالاتر برای کشورهایی که نرخ‌های تعرفه‌ای سنگینی بر کالاهای آمریکایی اعمال می‌کنند، طی روزهای آینده معرفی خواهند شد.
ترامپ در سخنرانی خود تأکید کرد که آمریکا تقریباً نیمی از تعرفه‌هایی که کشورهای دیگر بر کالاهای آمریکایی وضع کرده‌اند را متقابلاً دریافت خواهد کرد. با این حال، این فرمول شامل تمام موانع تجاری و غیربازاری کشورها نیز خواهد شد، که به گفته‌ی کاخ سفید، میزان تعرفه‌ی مؤثر برای چین را به ۵۴ درصد خواهد رساند. این رقم بسیار بالاتر از انتظارات اولیه تحلیل‌گران بود که محدوده‌ی ۱۰ تا ۲۰ درصد را برآورد کرده بودند.
افزایش عدم قطعیت و نگرانی‌های رکودی
بازارها پیش‌تر به امید عدم اجرای یک سیاست تعرفه‌ای سختگیرانه، شاهد بهبود نسبی بودند. S&P 500 در معاملات چهارشنبه برای سومین روز متوالی رشد کرد، چرا که معامله‌گران امیدوار بودند تعرفه‌های جدید منجر به کاهش رشد اقتصادی و افزایش تورم نشود.
اما پس از اعلام تعرفه‌های گسترده، احتمال ورود اقتصاد آمریکا به رکود افزایش یافت. از اواخر فوریه، S&P 500 به دلیل بلاتکلیفی ناشی از سیاست‌های تجاری ترامپ وارد محدوده اصلاحی شده است (بیش از ۱۰ درصد کاهش از سقف تاریخی خود).
چشم‌انداز بازار: نوسانات شدید و فشار نزولی ادامه خواهد داشت
با توجه به حجم بالای تعرفه‌های اعمال‌شده، بازارها شاهد افزایش نوسانات و فشار فروش بیشتری خواهند بود. تحلیل‌گران بر این باورند که اگر تعرفه‌ها در محدوده‌ی ۱۰ درصد باقی می‌ماند، احتمالاً بازارها واکنش مثبت نشان می‌دادند، اما اعمال تعرفه‌های بالاتر از حد انتظار، فضای عدم اطمینان را تشدید کرده و احتمال افت بیشتر را افزایش داده است.
با این شرایط، S&P 500 احتمالاً در جریان معاملات پنجشنبه دوباره وارد محدوده اصلاحی خواهد شد، در حالی که داوجونز و نزدک همچنان تحت فشار فروش باقی خواهند ماند.
تحلیل تکنیکال شاخص داوجونز
با بررسی روند در تایم فریم روزانه شاخص داوجونز از بازه مقاومتی مهم در محدوده 42863-42344 برخوردار است و اکنون با توجه به کاهش میانگینهای ساده حرکتی 200 و 55، احتمال تداوم روند نزولی وجود دارد.
به طور کلی، شاخص داوجونز پس از پولبک به سمت بازه مقاومتی 42863-42344، می‌تواند تا حمایت 5178 واحد کاهش یابد.
نمودار شاخص داوجونز در تایم فریم روزانه
بیانیه افشای ریسک:
از آن‌جایی‌که بازار‌های مالی تحت فشار عوامل بسیاری قرار دارند و هر عاملی می‌تواند در آن نوسان ایجاد کند، تحلیل‌های ارائه شده صرفاً به جهت اطلاع‌رسانی از فضای عمومی بازار ارائه می‌شوند و هیچگونه پیشنهادی برای خرید یا فروش نیستند. پس حتما با استراتژی معاملاتی خود در این بازار معامله کنید.