شاخص داوجونز در آغاز معاملات روز دوشنبه با کاهش قابل توجهی مواجه شد، به طوری که شاخص ۵۴۶ واحد (۱.۲۲ درصد) کاهش یافت. این افت عمدتاً ناشی از نگرانیهای سرمایهگذاران درباره تعرفههای جدید آمریکا بر کالاهای وارداتی از مکزیک، کانادا و چین بود:
تعرفه ۲۵ درصد بر کالاهای مکزیک و کانادا: این تصمیم که از روز شنبه اعمال شد، واکنشهای تلافیجویانه این کشورها را به دنبال داشت. کانادا تعرفههای خود را افزایش داد و مکزیک نیز اعلام کرد که اقدامات مشابهی را بررسی خواهد کرد.
تعرفه ۱۰ درصد بر کالاهای چینی: چین نیز در پاسخ، از طرح شکایت به سازمان تجارت جهانی خبر داد.
این تنشهای تجاری، نگرانیها درباره تأثیر منفی تعرفهها بر اقتصاد جهانی و سودآوری شرکتها را افزایش داده است.
توبین مارکوس، رئیس بخش سیاست و سیاستگذاری آمریکا در Wolfe Research، هشدار داد که بازارها ممکن است مجبور شوند دستورکار تعرفههای ترامپ را به طور جدیتر در نظر بگیرند و این موضوع میتواند روز دوشنبه را به روزی دشوار برای بازارها تبدیل کند.
تأثیر تعرفهها بر بخشهای مختلف بازار
نفت و بنزین: با افزایش نگرانیها درباره اختلال در عرضه نفت به دلیل تعرفهها، قیمت نفت و بنزین افزایش یافت. این موضوع میتواند هزینههای تولید و حملونقل را افزایش داده و فشار بیشتری بر سودآوری شرکتها وارد کند.
دلار آمریکا: به عنوان یک دارایی امن، دلار آمریکا در برابر تنشهای تجاری تقویت شد. این موضوع میتواند صادرات شرکتهای آمریکایی را تحت تأثیر قرار دهد.
گزارشهای درآمدی فصل چهارم: نقطه عطف هفته
این هفته به عنوان مهمترین هفته برای گزارشهای درآمدی فصل چهارم شناخته میشود. بیش از ۱۲۰ شرکت از شاخص S&P 500، از جمله غولهای فناوری مانند آلفابت (گوگل)، آمازون و پالانتیر، و همچنین شرکتهای مصرفی مانند دیزنی و موندلز، نتایج مالی خود را منتشر خواهند کرد.
اهمیت گزارشهای درآمدی: با افزایش نگرانیها درباره تأثیر تعرفهها و فشار بر سهام فناوری (به ویژه در بخش هوش مصنوعی)، گزارشهای درآمدی میتوانند جهتگیری بازار را تعیین کنند.
انتظارات بازار: سرمایهگذاران به دنبال نشانههایی از مقاومت شرکتها در برابر چالشهای تجاری و حفظ رشد سودآوری هستند.
گزارش اشتغال بخش غیرکشاورزی (NFP): شاخص کلیدی اقتصاد
در پایان هفته، گزارش اشتغال بخش غیرکشاورزی برای ماه ژانویه منتشر خواهد شد. پیشبینیها حاکی از ایجاد ۱۷۵ هزار شغل جدید و ثابت ماندن نرخ بیکاری در سطح ۴.۱ درصد است. این گزارش میتواند تصویر روشنتری از سلامت اقتصاد آمریکا ارائه دهد و تأثیر قابل توجهی بر انتظارات بازار درباره سیاستهای پولی فدرال رزرو داشته باشد.
چشمانداز کوتاهمدت
فشار نزولی: در کوتاهمدت، شاخص داوجونز ممکن است تحت تأثیر تنشهای تجاری و نگرانیها درباره تأثیر تعرفهها بر سودآوری شرکتها، روند نزولی خود را ادامه دهد.
عوامل صعودی: هرگونه نشانهای از بهبود در گزارشهای درآمدی یا کاهش تنشهای تجاری میتواند از کاهش بیشتر شاخص جلوگیری کند.
نتیجهگیری
شاخص داوجونز در آغاز هفته تحت تأثیر تعرفههای جدید آمریکا و نگرانیها درباره تأثیر آن بر اقتصاد جهانی با کاهش مواجه شد. در کوتاهمدت، گزارشهای درآمدی فصل چهارم و دادههای اشتغال بخش غیرکشاورزی، عوامل کلیدی تعیینکننده جهتگیری بازار خواهند بود. با این حال، تا زمانی که تنشهای تجاری ادامه دارد، احتمالاً شاخص داوجونز با نوسانات و فشار نزولی مواجه خواهد بود. نظارت بر تحولات تجاری و عملکرد شرکتها برای پیشبینی روند آتی بازار ضروری است.
تحلیل تکنیکال شاخص داوجونز
از لحاظ تکنیکالی، به نظر می رسد شاخص داوجونز در تایم فریم یک ساعته، بازه حمایتی کف کانال نزولی در محدوده 44579-44431، را به سمت پایین شکسته است و اکنون در حال نزدیک شدن به بازه میانی اندیکاتور بولینگر در تایم فریم روزانه است و از همین رو، احتمال اصلاح و افزایش قیمت وجود دارد.
به طور کلی، این سناریو تقویت میشود که شاخص داوجونز پس از رسیدن به ORDER BLOCK صعودی به شرط حفظ و عدم ثبت هیچ گونه کلوز کندل تایم یک ساعته به زیر محدوده 43640-43306، میتواند تا گپ جا مانده در محدوده 44579-44431، افزایش قیمت داشته باشد.
نمودار شاخص داوجونز در تایم فریم یک ساعته
بیانیه افشای ریسک:
از آنجاییکه بازارهای مالی تحت فشار عوامل بسیاری قرار دارند و هر عاملی میتواند در آن نوسان ایجاد کند، تحلیلهای ارائه شده صرفاً به جهت اطلاعرسانی از فضای عمومی بازار ارائه میشوند و هیچگونه پیشنهادی برای خرید یا فروش نیستند. پس حتما با استراتژی معاملاتی خود در این بازار معامله کنید.