شاخص نزدک ۱۰۰، به عنوان یکی از مهم‌ترین شاخص‌های بازار سهام فناوری، تحت تأثیر عوامل متعددی از جمله گزارش‌های درآمدی شرکت‌ها، داده‌های اقتصادی و تحولات ژئوپلیتیک قرار دارد. در این تحلیل، به بررسی تأثیرات اخیر بر شاخص نزدک ۱۰۰ و چشم‌انداز آینده این شاخص پرداخته می‌شود.
بخش اول: تأثیر گزارش‌های درآمدی شرکت‌های فناوری
۱. عملکرد ضعیف Alphabet
سقوط سهام Alphabet: سهام Alphabet با کاهش ۷درصد مواجه شد پس از آنکه شرکت درآمد بخش ابری خود را کمتر از حد انتظار گزارش کرد. این موضوع نگرانی‌هایی را درباره بازدهی سرمایه‌گذاری ۷۵ میلیارد دلاری این شرکت در حوزه هوش مصنوعی (AI) ایجاد کرده است.
رقابت فشرده در حوزه AI: افزایش رقابت، به ویژه از سوی مدل‌های هوش مصنوعی کم‌هزینه چینی، باعث تشدید نگرانی‌های سرمایه‌گذاران شده است.
۲. بازگشت Nvidia و افت AMD
بازگشت Nvidia: سهام Nvidia با افزایش ۳.۸درصد بازگشت و بخشی از ضررهای هفته گذشته را جبران کرد. این شرکت همچنان به عنوان یکی از پیشتازان حوزه هوش مصنوعی شناخته می‌شود.
افت AMD: سهام Advanced Micro Devices (AMD) با کاهش ۸.۹درصد مواجه شد پس از آنکه مدیرعامل شرکت پیش‌بینی کرد فروش مراکز داده در فصل جاری ۷درصد کاهش خواهد یافت. این موضوع سوالاتی را درباره چرخه کوتاه‌مدت هزینه‌های هوش مصنوعی ایجاد کرده است.
بخش دوم: تأثیر داده‌های اقتصادی بر بازار
۱. کاهش فعالیت بخش خدمات ایالات متحده
گزارش ISM: فعالیت بخش خدمات ایالات متحده در ژانویه به طور غیرمنتظره‌ای کاهش یافت، که نشان‌دهنده کاهش تقاضا و احتمال کاهش فشارهای تورمی است. این موضوع امیدها را برای کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو در سال جاری افزایش داده است.
۲. رشد اشتغال بخش خصوصی
گزارش ADP: اشتغال بخش خصوصی در ژانویه ۱۸۳,۰۰۰ شغل ایجاد کرد، که بالاتر از پیش‌بینی‌های ۱۵۰,۰۰۰ بود. این داده‌ها نشان‌دهنده مقاومت بازار کار است، اما سرمایه‌گذاران منتظر گزارش تغییرات حقوق و دستمزد غیرکشاورزی (NFP) در روز جمعه هستند تا تصویر کامل‌تری از روند اشتغال به دست آورند.
بخش سوم: تحرکات بزرگ سهام
۱. افت Apple و Uber
Apple: سهام Apple با کاهش ۱.۲درصد مواجه شد پس از آنکه گزارش شد تنظیم‌کننده ضد انحصار چین در حال آماده‌سازی برای بررسی احتمالی این شرکت است.
Uber: سهام Uber با کاهش ۷.۲درصد مواجه شد پس از آنکه شرکت پیش‌بینی ضعیف‌تری از میزان رزروها ارائه داد، که نگرانی‌هایی درباره روند تقاضا در بخش حمل‌ونقل ایجاد کرد.
۲. رشد Fiserv و Johnson Controls
Fiserv: سهام Fiserv با افزایش ۷.۱درصد مواجه شد پس از آنکه شرکت درآمد قوی‌تری در بخش بانکی و پردازش پرداخت‌ها گزارش کرد.
Johnson Controls: سهام Johnson Controls با افزایش ۱۱.۱درصد مواجه شد پس از آنکه شرکت Joakim Weidemanis را به عنوان مدیرعامل جدید معرفی کرد و پیش‌بینی سود ۲۰۲۵ خود را افزایش داد.
۳. افت شدید FMC Corp
FMC Corp: سهام FMC Corp با کاهش ۳۳.۶ درصد مواجه شد پس از آنکه شرکت پیش‌بینی ضعیف‌تری از درآمد فصل اول ارائه داد.
بخش چهارم: چشم‌انداز آینده بازار
۱. فصل گزارش‌های درآمدی
تأثیر گزارش‌های درآمدی: با ادامه فصل گزارش‌های درآمدی، سرمایه‌گذاران به دنبال نشانه‌هایی از مقاومت اقتصادی در پیش‌بینی‌های شرکت‌ها هستند. این گزارش‌ها می‌توانند جهت‌گیری بازار را در کوتاه‌مدت تعیین کنند.
۲. گزارش اشتغال و سیاست‌های فدرال رزرو
گزارش NFP: گزارش تغییرات حقوق و دستمزد غیرکشاورزی (NFP) در روز جمعه می‌تواند تأثیر قابل توجهی بر انتظارات بازار درباره زمان کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو داشته باشد.
تنش‌های ژئوپلیتیک: تنش‌های تجاری بین ایالات متحده و چین نیز می‌توانند لایه دیگری از عدم اطمینان را به بازار اضافه کنند.
نتیجه‌گیری
شاخص نزدک ۱۰۰ در کوتاه‌مدت تحت تأثیر گزارش‌های درآمدی شرکت‌های فناوری و داده‌های اقتصادی ایالات متحده قرار دارد. عملکرد ضعیف Alphabet و AMD در مقابل بازگشت Nvidia نشان‌دهنده نوسانات در بخش فناوری است. داده‌های اقتصادی مختلط، از جمله کاهش فعالیت بخش خدمات و رشد اشتغال بخش خصوصی، نیز بر بازار تأثیر گذاشته‌اند. سرمایه‌گذاران باید به دقت گزارش‌های درآمدی آینده و داده‌های اقتصادی، به ویژه گزارش NFP، را رصد کنند تا از فرصت‌های معاملاتی بهره‌مند شوند. در صورت تداوم عدم اطمینان در بازار، شاخص نزدک ۱۰۰ ممکن است با نوسانات بیشتری مواجه شود.
تحلیل تکنیکال شاخص نزدک 100
با بررسی روند در تایم فریم یک ساعته، شاخص نزدک 100 از بازه حمایتی مهم در محدوده 21527-21481 برخوردار است و اکنون با توجه به حفظ آن و کراس صعودی میانگین های ساده حرکتی 200 و 55، احتمال افزایش قیمت تا اعداد نشان داده روی نمودار وجود دارد.
نمودار شاخص نزدک 100 در تایم فریم یک ساعته
بیانیه افشای ریسک:
از آن‌جایی‌که بازار‌های مالی تحت فشار عوامل بسیاری قرار دارند و هر عاملی می‌تواند در آن نوسان ایجاد کند، تحلیل‌های ارائه شده صرفاً به جهت اطلاع‌رسانی از فضای عمومی بازار ارائه می‌شوند و هیچگونه پیشنهادی برای خرید یا فروش نیستند. پس حتما با استراتژی معاملاتی خود در این بازار معامله کنید.